펀드 플로우 비율

거래소 입출금에 사용되는 거래량을 전체 네트워크 거래량으로 나눈 지표

정의

펀드 플로우 비율은 거래소로 입출금되는 양의 전체를 네트워크상에서 전송된 비트코인의 가치를 나눈 값입니다. 즉 거래소 입출금에 사용되는 거래량을 전체 네트워크 거래량으로 나눈 비율입니다.



$$\text{펀드 플로우 비율} = \frac{\text{총 거래소 입금량+ 총 거래소 출금량}}{\text{네트워크상에서 전송된 비트코인의 가치}}$$

해석

펀드 플로우 비율은 전체 네트워크 상 전송된 전체의 비트코인 가치 중 거래소를 거친 비트코인의 가치가 차지하는 비율을 나타냅니다.

추세 해석 시

• 상승 추세: 변동성 리스크 + 활발한 거래소 활동

값이 증가하면 코인이 거래소에서 일어나는 교환에 더 많이 관여되고 있다는 것을 나타내며, 가격과 연관되는 거래소의 증가되는 거래는 높은 변동성을 시사 할 수 있습니다.

• 하락 추세: 큰 규모의 장외거래 가능성

많은 이동이 거래소를 제외한 네트워크 위에서 교환이 많이 일어나고 있는 현상은 활발한 장외거래 즉 P2P의 거래가 증가하였음을 의미 할 가능성이 있습니다

값이 감소하면 코인이 거래소에서 일어나는 교환에 덜 관여되고 있다는 것을 나타내며, 가격과 연관되는 거래소의 감소되는 거래는 낮은 변동성을 시사 할 수 있습니다.

동시에 참고 시 강력한 데이터 ( 이동한 총 코인 수 )

이동한 총 코인 수는 네트워크 상에서 이동한 코인의 총량을 뜻합니다.

펀드 플로우 비율이 낮은 환경에서 이동한 총 코인 수가 높다면 장외거래 가능성이 더욱더 높아졌다고 간접적으로 추측할 수 있습니다.

예를 들어 비트코인이 2020년에 $10k (1만불)의 가격대에 존재할 때 4백만개의 비트코인 (약 4조)이 네트워크 상에 움직였음에 반해 거래소를 거치는 비트코인은 오직 3%의 움직임을 차지하였습니다. 이런 현상 후 Microstrategy, Ruffer, One River 와 같은 기관들이 비트코인을 매입했다고 밝혔습니다.



크립토퀀트 데이터 링크

• 크립토퀀트 실시간 펀드 플로우 비율 차트
• 크립토퀀트 펀드 플로우 비율 API docs